عقلية المليونير في الكريبتو — مقابلة مع Lucas Rubix من UIG

فصل جديد لـ Snuggle: CryptoLabs Research هي شريك التعليم لدينا

نحن سعداء بالإعلان أن CryptoLabs Research، التي أسسها Lucas Rubix، هي رسمياً شريك التعليم لـ Snuggle. منزل عملهم هو UIG (Underdog Investment Group) — مجتمع استثمار كريبتو عمره 4 سنوات يضم حوالي 1,200 عضو نشط وأكثر من 6,000 خريج إجمالاً، وقد أصبح بهدوء واحداً من أذكى الغرف في DeFi.

إذا كنت قد قضيت بعض الوقت في Discord الخاص بـ Snuggle (أو Discord الخاص بـ MaxFi، نظراً لأن MaxFi يعمل على عقود Snuggle الذكية ويتشارك الكثير من نفس قاعدة المستخدمين)، فربما التقيت بالفعل ببعضهم. يظهر خريجو UIG باستمرار وهم أكثر اتزاناً ومعرفة واستراتيجية بشكل ملحوظ من مستخدم الكريبتو العادي. هذا ليس صدفة. إنه نتيجة سنوات من التعلم المدفوع بالمجتمع على cryptolabsresearch.com.

هذه ليست علاقة جديدة بالنسبة لنا. Alex 'YaBonks' Walch — مؤسس Snuggle (و MaxFi، whitelabel المبني على عقود Snuggle الذكية) — كان يقوم بالتدريس داخل UIG لسنوات. لقد قام Alex شخصياً بتدريب مئات أعضاء UIG من خلال برنامج Fast Track، ومساعدتهم على نشر عشرات الملايين من الدولارات في مراكز LP وإرشادهم خلال إعادة التوازن اليدوية لـ snuggle صفقة تلو الأخرى. جاء بروتوكول Snuggle بعد أن تم اختبار التقنية بالفعل يدوياً داخل UIG. Alex موجود أيضاً في هذا الفيديو — معظم الوقت يستمع باحترام بينما يقود Lucas و Aaron (DAO King) المحادثة.

في هذه المقابلة، يجلس Lucas مع Aaron من MaxFi (الذي يعمل على Snuggle) للتحدث عن عقلية بناء الثروة، من أين جاءت كلمة "snuggle" فعلاً، لماذا لن تجعل عوائد LP وحدها أحداً غنياً، وإعدادات Snuggle العملية التي يستخدمها Aaron من سنوات من تشغيل مراكز السيولة المركزة يدوياً وعبر الأتمتة.

مقطع فيروسي "لا تتبع هذا الشخص"

تفتتح المقابلة بمقطع نشره Lucas للتو على X يلتقط فلسفته بأكملها في حوالي 20 ثانية. فيه، يطلق بسرعة كل نصيحة كريبتو سيئة في التداول — أنا أتداول يومياً لأحصل على أكبر قدر من المال. أحاول توقيت الأسواق. أقوم بمتوسط تكلفة الدولار لأنه لا يمكنك توقيت الأسواق. لا آخذ الأرباح أبداً. أستثمر في meme coins. أنا هنا للحصول على الغنى السريع. — ثم يقول: "إذا أردت الفوز في لعبة المال، لا تتبع هذا الشخص. اتبع هذا الشخص."

النقطة التي يطرحها Lucas طوال هذه المحادثة هي أنه ليس لديه شيء ضد الغنى السريع. لماذا تريد أن تصبح غنياً ببطء؟ لكنه يرسم خطاً صارماً بين تسريع بناء الثروة والمراهنة على معيشة عائلتك على فرصة 1 من 100.

"5 سنوات، 10 سنوات، يمكنك أن تصبح ثرياً للغاية. شهر واحد، أسبوع واحد؟ نعم، ربما لا. إذن، إيجاد ذلك الوسط."

ذلك الوسط — الاستثمار الصبور والمنظم والذي يعطي الأولوية للتعليم — هو بالضبط ما تعلمه CryptoLabs Research و UIG. وهي نفس الموقف الذي بنينا Snuggle حوله.

ما هو UIG؟

بدأ UIG في وقت COVID، بحوالي 10-20 شخصاً. كان Lucas قد نقل قدراً كبيراً من رأس المال إلى blockchain (في USDC، فقط لإخراجه من البورصات المركزية) وبدأ في كسب العائد. رأى الأقارب والأصدقاء ما كان يفعله وطلبوا منه إدارة أموالهم. قال لا — لكنه قدم شيئاً أكثر صدقاً:

"ماذا لو فعلنا شيئاً شهرياً؟ بدون عقد. سنريك بالضبط ما نفعله. وإذا لم يعجبك، يمكنك المغادرة. وإذا أعجبك، يمكنك البقاء."

بعد أربع سنوات، مر أكثر من 6,000 شخص عبر UIG بنفس النموذج إجمالاً — مع حوالي 1,200 عضو نشط في الغرفة في أي وقت اليوم. بدون قفل. اشتراك شهري. يأتي الأعضاء لبضعة أشهر، يبقى الأعضاء لسنوات.

ما بدأ كمقدمة لاستراتيجيات العائد المستقر على البروتوكولات الموثوقة تطور إلى شيء أعمق بكثير: LPs نطاق كامل، السيولة المركزة، LPs ذات الرافعة المالية، استراتيجيات bull market vs bear market vs sideways، حلقات الإقراض/الاقتراض، وكتيبات اللعب التي يتم تحديثها باستمرار مع تغير السوق.

ينسب Lucas الفضل إلى شريكه المؤسس Colin Mason ("OG، أذكى مني عشر مرات") ومجموعة دوارة من المدربين لملء نقاط عماه. النهج التعاوني متعدد المنظورات هو ما يجعل محتوى UIG يصل — ليس شخصاً واحداً يدعي أنه اكتشف كل شيء.

تحقق منه على cryptolabsresearch.com.

ما يميز UIG

يكافح Lucas مع استخدام كلمة "حصري" — ما يحاول قوله باستمرار هو شامل. شامل لزوايا واستراتيجيات وظروف سوق مختلفة كثيرة. بعض الأشياء التي برزت من المحادثة:

• لا يدّعون معرفة إلى أين يتجه السوق. لا توجد رسوم بيانية فاخرة للتحليل الفني تتنبأ بالقمم والقيعان الدقيقة. مجرد اعتراف صادق بأن الأسواق تتحرك والاستراتيجيات تحتاج إلى التكيف.
• لا يلمسون meme coins. لا شيء ضدهم من حيث المبدأ، لكن الأشخاص المنجذبين إلى محتوى meme coin يميلون إلى تقليل جودة الغرفة.
• يفكرون في دورات، وليس أسابيع. آفاق من أربع إلى خمس سنوات، وليس "كيف أصبح غنياً بحلول الجمعة".
• إنه مجتمع، وليس دورة. أكثر من ألف مستثمر نشط يختبرون استراتيجيات ويتبادلون النتائج ويصقلون كتيب اللعب في الوقت الفعلي.

ذلك الأخير — التحقق الذي يقوده المجتمع — هو بالضبط ما أنتج استراتيجية snuggle في المقام الأول، قبل أن يكون أي من ذلك على السلسلة.

من منصات النفط إلى مستثمر — قصة أصل Lucas

لم يذهب Lucas إلى الجامعة. كان يكره المدرسة. بعد المدرسة الثانوية عمل في وظائف الياقات الزرقاء وانتهى به الأمر في منصات النفط الكندية، يكسب ستة أرقام في سن 21 أو 22.

استثمرت الشركة جزءاً من راتبه في صناديق استثمار مشتركة وطابقت مساهماته معفية من الضرائب. اعتقد أنها صفقة رائعة. بعد خمس سنوات، جلس لرسم بيان الأصول/الالتزامات الأول له للحصول على رهن عقاري وبدأ في إجراء الرياضيات الفعلية:

• قالت تقارير صناديق الاستثمار المشتركة إنه يكسب 7-8%.
• بعد رسوم الإدارة والطريقة التي زيّنت بها الصناديق الأرقام، لم يكن يكسب فعلياً أي شيء تقريباً.
• كان دخله الأساسي ستة أرقام، لكن الضرائب أخذت 42% قبل أن يرى دولاراً.
• دفع تكاليف سفره الخاصة إلى مواقع المنصات النائية من ما تبقى.

"أنا فقط، تعني أنني لا أستطيع العمل بجد أكبر. لا توجد طريقة يمكنني بها العمل بجد أكبر. لا يمكنني العمل ساعات أكثر إلا إذا توقفت عن أخذ أسابيع إجازة... وأنا فقط، هذا سيء. لا يمكنني فعل هذا لمدة 50 عاماً أخرى."

كانت تلك اللحظة. بدأ Lucas في النظر حوله إلى الأشخاص الذين يملكون لامبورجيني ومنازل بملايين الدولارات والسؤال كيف. كانت الإجابة هي نفسها التي يتعلمها كل شخص ثري في النهاية: توقف عن إنفاق دخلك على نمط الحياة، ابدأ في إنفاقه على الأصول، ودع الأصول تدفع لك.

ليست رؤية فاخرة. لكنها التي تفصل حياة كاملة من الكدح لشخص آخر عن حياة كاملة من امتلاك الخيارات.

عقلية المهاجر

نشأ Lucas في حديقة مقطورات. كان والداه مهاجرين بولنديين — لاجئين في إيطاليا عندما اكتشفا أنهما حامل — وصلا إلى كندا في 1988 بدون اللغة الإنجليزية وتقريباً بدون أموال. عمل والده في وردية ليلية في 7-Eleven و نجار في النهار، ينام ساعة أو ساعتين بينهما.

"لقد دبّر الأمر فقط. لم نكن أثرياء بأي شكل من الأشكال... لكن أن تنشأ وترى ذلك، أعتقد أن هذا يفعل شيئاً بك أيضاً."

يقضي Lucas و Aaron جزءاً كبيراً من المقابلة على هذا — الطريقة التي يميل بها مهاجرو الجيل الأول إلى التفوق لأنهم لا يأخذون الفرصة كأمر مسلم به، الطريقة التي يمكن أن تكون بها الطبقة الوسطى أصعب مكان للهروب لأنه ليس هناك ألم كافٍ لإجبار التغيير، والطريقة التي سيعمل بها الأشخاص الذين يريدونها حقاً أكثر من الأشخاص الذين فقط يريدون أن يريدوا.

هذا ليس تعليقاً جانبياً. إنه الأساس. استراتيجية الاستثمار عديمة الفائدة بدون المزاج لتنفيذها فعلياً من خلال الخسائر والانخفاضات والسنوات التي يستغرقها التركيب.

لماذا لن تجعلك عوائد LP وحدها غنياً

هنا تصبح المحادثة عملية لمستخدمي Snuggle.

يدير Lucas LPs. هو حالياً في مركز ETH/USDC على Aerodrome. يستخدم Snuggle و MaxFi. لكن عندما يبتعد وينظر إلى ما بنى ثروته فعلاً، عائد LP ليس الجواب.

"إذا ابتعدنا بما فيه الكفاية، ليست LPs هي التي تجني لي المال. إنه تكديس الأصول عالية الجودة على فترات طويلة حتى أتمكن من البيع خلال bull runs الذي يفعل."

رياضياته: إذا كان لديك 100,000 دولار في LP وحققت 50%، فهذا 50K. مال جيد، لكنه لا يغير حياتك. ما يغير حياتك هو ما تفعله بهذه العوائد.

إطار عمل Lucas:

1. LPs تولد التدفق النقدي — الرسوم و(في بعض الحالات) المخزون المعاد توازنه.
2. كدّس هذا الناتج في أصول عالية الجودة — بشكل أساسي BTC و ETH له شخصياً.
3. ابنِ "حقائب bull run" عبر الدورة.
4. بِع في bull run بمقدار 3-5x أو أكثر على تلك الأصول المتراكمة.

طبق عائد stablecoin على الجانب. يحتفظ Lucas بـ stables الخاملة تكسب حوالي 5% على Aave أو Compound بشكل سلبي، ويستخدم حلقات الإقراض/الاقتراض الأكثر تقدماً لدفع ذلك إلى 10-13% على stables. لا دولار يجلس خاملاً.

تأثير التركيب على دورة سوق كاملة هو ما ينتج الثروة. ليس عائد LP بمعزل. لهذا يقترن Snuggle بشكل طبيعي مع منهج UIG — نحن نؤتمت طبقة LP؛ هم يعلمونك ماذا تفعل بكل ما يتدفق منها.

من أين جاء اسم "Snuggle" — ولماذا يُسمى البروتوكول بذلك

هذه هي القصة وراء الاسم على الباب.

عضو UIG يدعى Chad — يصفه Lucas بأنه "ذكي للغاية، ناجح بوسائله الخاصة، أدار شركة تسويق ويب e-commerce كبيرة" — كان يجرب تقنيات إعادة التوازن داخل المجتمع. قام بحساب رياضيات إعادة التوازن طوال الطريق إلى الحد الخارجي لنطاق سيولة مركزة، بدلاً من إعادة التمركز حول السعر الحالي.

عملت الرياضيات: إنها الطريقة الأكثر كفاءة من حيث رأس المال للتعامل مع إعادة التوازن لأنها لا تتطلب أي swaps للرموز. بدأ Chad يطلق عليها 'snuggling'. تبنى أعضاء UIG الآخرون المصطلح، بدأت CryptoLabs Research في إنتاج محتوى عنها، وعلق الاسم.

Alex 'YaBonks' Walch — الذي كان يعلّم استراتيجية LP ويدرّب أعضاء UIG على تقنية snuggle اليدوية لسنوات — قام بعد ذلك ببناء البروتوكول على السلسلة الذي يقوم بأتمتتها. هذا البروتوكول هو Snuggle: محرك إعادة التوازن الخالي من swap على السلسلة الذي يأخذ تقنية UIG اليدوية ويقوم بتشغيلها بشكل مستقل، على مدار الساعة طوال أيام الأسبوع. جاء MaxFi لاحقاً، كـ whitelabel مبني على نفس عقود Snuggle الذكية بالضبط — واجهة مختلفة، اختيار مختلف للمجمعات والأزواج (بما في ذلك أزواج altcoin)، نفس تكنولوجيا إعادة التوازن في Snuggle تحتها.

لذا عندما تودع في Snuggle، فأنت تستخدم النسخة على السلسلة من الاستراتيجية التي أثبتها مجتمع UIG يدوياً. اسم البروتوكول هو إشارة مباشرة إلى أصله من UIG. إذا كنت تريد الإيداع في مجمع يدير هذه الاستراتيجية تلقائياً، توجه إلى snuggle.fi/deposit.

المنافس الذي أثبت عن طريق الخطأ أن Snuggle يعمل

واحد من أكثر اللحظات تسلية في المحادثة: قام منافس مؤخراً بإجراء مقارنة مباشرة وجهاً لوجه استمرت 47 يوماً يحاول إثبات أن Snuggle لا يعمل. اختبروا ضد MaxFi (الذي يعمل على Snuggle)، نشروا النتيجة علناً، ولم يدركوا أنهم قد نشروا أفضل تأييد لـ Snuggle في العام. بدأ كلا المركزين عند 2,000 دولار وانخفض السوق الأساسي خلال نافذة الاختبار. الأرقام النهائية:

• نظامهم: 1,706 دولار (100% تركيب تلقائي عودة إلى المركز)
• MaxFi يعمل على Snuggle: 1,453 دولار في المركز + 288 دولار في المكافآت المدفوعة = 1,741 دولار إجمالي

شهد Snuggle انخفاضاً أقل من المنافس — تلك هي النقطة. في السوق الهابطة، تحملت إعادة التوازن الخالية من swap في Snuggle ضرراً أقل من نهج المنافس. تغلب MaxFi (على Snuggle) على المنافس بمقدار 35 دولاراً على مدى 47 يوماً، وكان المنافس هو من نشر الفيديو. من الواضح أنهم لم يفهموا أن نموذج 50/50 للتركيب التلقائي يقسم الرسوم المكتسبة بين التركيب داخل المركز ومحفظة المستخدم — لذا فإن الرقم تفاحاً بتفاحاً هو الإجمالي المجمع، وليس فقط رصيد المركز.

عند التركيب، فإن هذه الفجوة أكبر بكثير مما تبدو. ميزة بنحو 2% على مدى 47 يوماً تمتد إلى ما يقرب من 17% تفوق سنوي. على مدى دورة سوق كاملة من 4 سنوات، يتراكم ذلك إلى ما يقرب من 88% في المكاسب الإضافية — على نفس المجمع بالضبط، بنفس رأس المال بالضبط، في نفس الأيام بالضبط. التركيب هو النقطة الكاملة.

وإليك ما يجعل الميزة الحقيقية أكبر: ذلك 17% السنوي هو في الواقع الحد الأدنى، وليس السقف. كان نصف محفظة Snuggle البالغ 288 دولاراً جالساً خاملاً طوال الـ 47 يوماً، لا يكسب شيئاً. كان 1,706 دولار للمنافس بأكمله يتم تركيبه تلقائياً بشكل مستمر مرة أخرى في المركز طوال الوقت. لذا فاز Snuggle في المواجهة المباشرة مع ربط إحدى يديه خلف ظهره — نصف رسومه المحصودة لم يتم نشره عمداً. خذ ذلك المبلغ البالغ 288 دولاراً وأعد نشره (في مركز Snuggle آخر، في stables تكسب 5% على Aave، في أي شيء منتج) ويتسع التفوق أكثر. عبر سنة كاملة من تشغيل المركز بهذه الطريقة، مع وضع نصف المحفظة فعلاً في العمل، فإن الميزة الحقيقية أكبر بشكل ملموس من 17%. تقسيم 50/50 هو ميزة للمستخدمين الذين يريدون تدفقاً نقدياً قابلاً للإنفاق دون فك المركز — لكن في مقارنة الأداء الخالصة فهو إعاقة، و Snuggle يفوز على أي حال.

"لم يفهموا حتى كيف تعمل الأرقام."

أبقى المقطع Aaron يضحك لنصف المقابلة. أوضح Alex و Aaron أنهما يشجعان كل من يبني في هذا الفضاء — إنها حدود صعبة — لكنها كانت حملة تسويقية غير مقصودة فعالة بشكل ملحوظ لنهج Snuggle.

إعدادات Snuggle العملية — توصيات Aaron

هذا هو الجزء الذي يجب وضع إشارة مرجعية عليه.

كان Aaron يقوم بتشغيل المراكز على MaxFi — الذي يقع مباشرة فوق عقود Snuggle الذكية ومحرك إعادة التوازن، لذا تنتقل كل إعدادات 1:1 إلى مركز Snuggle. بعد سنوات من تشغيل LPs يدوياً وعبر النسخة على السلسلة، إرشاداته العملية هي:

• عرض النطاق: 5-10% للأصول الرئيسية، 10-20% لأزواج degen. تجنب 3-4% — APRs العنوان مذهلة لكن المركز يقضي وقتاً طويلاً جداً خارج النطاق لالتقاطها.
• تأخير إعادة التوازن: 4-8 ساعات. طويل بما يكفي لتجنب إعادة التوازن المفرطة في التذبذب. قصير بما يكفي للبقاء منتجاً.
• APRs في هذه الإعدادات لا تزال ممتازة. لا تحتاج إلى مطاردة أضيق نطاق ممكن للفوز.

"أنت فقط تجلس، تسترخي وتدع النظام يقوم بسحره وهذا جمال LP farming."

إعداد Lucas الشخصي مختلف — هو يدير حوالي 20% عرضاً على WETH/USDC. هذا يميل بمركزه أكثر نحو الاحتفاظ بالأصول الأساسية خلال التقلبات (أفضل للتراكم، إعادة توازن أقل) وأقل نحو التقاط الرسوم الأقصى. كلاهما صحيح. الإعداد الصحيح يعتمد على ما إذا كنت تحسن للتدفق النقدي (أضيق، نهج Aaron) أو التراكم خلال الدورة (أوسع، نهج Lucas).

ذلك الموقف — اضبط المعلمات عمداً بناءً على ما تريده فعلاً من المركز، ثم دع النظام يعمل — هو ما يفصل LPs الصبورين عن الأشخاص الذين يعيدون توازن أنفسهم يدوياً إلى النسيان.

يمكنك نمذجة هذه الإعدادات قبل الإيداع باستخدام محاكي backtest، ومراقبة المراكز على صفحة Positions.

خذ الدروس، لا تستسلم

تختتم المقابلة بالعقلية، وتستحق الاقتباس.

يذكر Aaron أنه فقد سبعة أرقام في سوق الأسهم — ليس مرة واحدة، بل عدة مرات — ولم يستسلم. الدرس:

"تماماً عند الحافة حيث تتعلم، الكثير من الناس يستسلمون فقط. يقولون، 'حسناً، تداولت أو فعلت هذا أو ذاك وخسرت.' لم تأخذ ذلك الدرس. لماذا خسرت؟ وفكر في ذلك. ما الذي كان بإمكانك فعله بشكل مختلف؟"

يضيف Lucas الإطار الذي يربط المحادثة بأكملها:

"الحياة لعبة اختر مغامرتك الخاصة. ابنِ عملاً، اعمل في وظيفة، كن سباكاً، كن مستثمراً، مهما كان ما تريد فعله يمكنك فعله. أعرف الكثير من الأشخاص الذين أبلوا بلاءً حسناً مع الكريبتو والأسهم والتداول — لا يهمني ما هو. إذا التزمت به وأصبحت سيداً، ستبلي بلاءً حسناً حقاً."

تلك الكلمة — سيد — هي الخط الموصل. UIG، CryptoLabs Research، Snuggle، MaxFi. الأدوات قوية. المجتمع حقيقي. لكن الشيء الوحيد الذي يتركب عبر السنوات هو الإتقان الذي تبنيه بالتمسك به عبر النتوءات.

كيف تتصل

• شريك التعليم: cryptolabsresearch.com — Lucas Rubix، UIG (Underdog Investment Group)، والفريق الذي سمّى "snuggle" في المقام الأول
• Snuggle: أودع مركزاً، أجرِ backtest لاستراتيجية، أو تحقق من مراكزك المفتوحة
• إعدادات البداية المقترحة (من Aaron): نطاق 5-10% على الأصول الرئيسية، تأخير إعادة التوازن 4-8 ساعات. يدير Lucas نطاقات أوسع (~20% على WETH/USDC) إذا كنت تفضل الميل نحو التراكم

الإفصاح عن المخاطر: السيولة المركزة تحمل impermanent loss، مخاطر العقد الذكي، ومخاطر السوق. إعادة التوازن الخالية من swap في Snuggle تقلل IL بحوالي 50% مقارنة بـ AMMs التقليدية لكنها لا تقضي عليها. الأداء المُختبر backtest ليس ضماناً للعوائد المستقبلية. اقرأ الإفصاح الكامل عن المخاطر على snuggle.fi/risks قبل الإيداع.