Lire les graphiques pour une plage et un délai optimaux

L'outil de backtest

Rendez-vous sur snuggle.fi/backtest. Cet outil vous permet de tester n'importe quel pool avec n'importe quels paramètres en utilisant des données historiques réelles. Pas de suppositions. Juste des données.

Choisissez un pool. Définissez une largeur de plage et un délai de rééquilibrage. Lancez. L'outil simule chaque jour de l'année passée et vous montre exactement ce qui se serait passé.

Pensez à un simulateur de vol. Vous testez les conditions avant de voler pour de vrai.

Lire le graphique

Le graphique de backtest a deux axes principaux.

L'axe horizontal (bas) affiche le temps. Généralement 30, 90 ou 365 jours.

L'axe vertical (côté) affiche votre rendement total en pourcentage. Cela inclut les frais gagnés moins la perte impermanente moins les frais de protocole.

La ligne montre comment la valeur de votre position a évolué au fil du temps. Une pente ascendante signifie que vous gagnez. Une ligne plate signifie que les frais et la perte impermanente s'annulent. Un creux signifie que la perte impermanente est temporairement en avance.

Les métriques clés

Sous le graphique, vous verrez plusieurs chiffres.

Rendement total est votre résultat final. Il inclut tout. Frais gagnés, perte impermanente supportée et les 15 % de frais de performance.

Frais gagnés montre les frais de transaction bruts que votre position a collectés. C'est toujours positif.

Perte impermanente montre combien la perte impermanente vous a coûté. C'est toujours négatif. Le rééquilibrage sans échange maintient ce chiffre plus petit que les méthodes traditionnelles.

Nombre de rééquilibrages compte combien de fois la position a été ajustée. Plus de rééquilibrages signifie plus de gestion active et plus de perte impermanente potentielle. Snuggle couvre tous les frais de gas de rééquilibrage.

Comparer les largeurs de plage

Lancez le même pool avec différentes largeurs de plage. Par exemple, essayez WETH/USDC avec 3 %, 5 %, 8 % et 12 %.

Vous remarquerez un schéma.

Les plages étroites (3 %) génèrent le plus de frais. Mais elles ont aussi le plus de perte impermanente et le plus de rééquilibrages.

Les plages larges (12 %) génèrent moins de frais. Mais la perte impermanente est plus faible et les rééquilibrages sont rares.

Les plages intermédiaires (5-8 %) atteignent souvent le juste équilibre. Bons revenus de frais. Perte impermanente gérable. Nombre de rééquilibrages raisonnable.

La meilleure largeur de plage est différente pour chaque pool. WETH/USDC pourrait mieux fonctionner à 5 %. Une paire de stablecoins pourrait mieux fonctionner à 1 %. L'outil de backtest vous indique lequel.

Comparer les délais de rééquilibrage

Le délai de rééquilibrage est le temps que Snuggle attend après que le prix sort de votre plage avant de rééquilibrer.

Les délais courts (30 minutes à 2 heures) rééquilibrent rapidement. Vous recommencez à gagner rapidement. Mais dans les marchés choppy, vous pourriez rééquilibrer plusieurs fois alors que le prix rebondit.

Les délais longs (4 à 12 heures) attendent que le prix se stabilise. Moins de rééquilibrages inutiles. Mais vous restez inactif plus longtemps quand le prix bouge vraiment.

Essayez le même pool avec différents délais. Observez comment le rendement total change. Souvent, un délai de 2-4 heures fonctionne bien pour les pools volatils. Les paires stables peuvent utiliser des délais plus courts.

Trouver des paramètres robustes

Un paramètre qui fonctionne dans un marché haussier peut échouer dans un marché baissier. Les meilleurs paramètres fonctionnent dans toutes les conditions.

Lancez votre backtest sur plusieurs périodes.

• 30 jours montre les performances récentes.
• 90 jours capture au moins un changement de marché.
• 365 jours couvre les hausses, les baisses et les mouvements latéraux.

Si un paramètre fonctionne bien sur ces trois périodes, il est robuste. S'il ne fonctionne que sur une période, il est fragile.

Le rapport de stratégie hebdomadaire sur snuggle.fi effectue cette analyse automatiquement. Il recommande des paramètres qui fonctionnent dans toutes les conditions du marché.

Un exemple pratique

Disons que vous voulez déposer dans WETH/USDC 0,30 %.

1. Rendez-vous sur snuggle.fi/backtest.
2. Sélectionnez WETH/USDC 0,30 %.
3. Lancez avec une plage de 5 %, un délai de 2 heures, sur 365 jours.
4. Notez le rendement total.
5. Essayez une plage de 8 %, un délai de 4 heures, sur 365 jours.
6. Comparez les chiffres.
7. Choisissez les paramètres avec le meilleur rendement sur plusieurs périodes.

Les valeurs par défaut sont déjà optimisées. Mais si vous voulez affiner, les données sont là.

Ce que vous avez appris

• L'outil de backtest montre exactement comment chaque paramètre affecte vos rendements
• Examinez plusieurs périodes pour trouver des paramètres qui fonctionnent dans tous les marchés
• Le juste équilibre équilibre les revenus de frais, les coûts de rééquilibrage et la perte impermanente